昨日(ri)，官方(fang)发视频打Call，行业政策红利不断，人形机器人板块强势回归。
截至发稿，万达(da)轴承涨超12%，杭齿(chi)前进、万马股(gu)份、智微(wei)智能(neng)、捷昌驱动、振邦(bang)智能(neng)、新兴装备、实达(da)集(ji)团涨停，兆威机电涨超9%，伟创电气涨超8%。
官方(fang)打Call
为两会预热(re)，昨日(ri)晚间，中(zhong)国政府(fu)网官方(fang)视频号发布了一则《机器人群(qun)侠传》的(de)视频。
视频将各种(zhong)不同种(zhong)类的(de)机器人的(de)动作与中(zhong)国的(de)武林绝技相联系，集(ji)结(jie)了包括四足机器人、工业机器人、激光除草机器人、无(wu)人机、月球车、水下机器人、人形机器人等全品类简短产品，展现了当下机器人领域的(de)前沿(yan)成果。
视频结(jie)尾，还以红色字体写着“以科技创新引(yin)领新质(zhi)生产力发展 3月5日(ri) 关注2025年《政府(fu)工作报告》”。
这(zhe)意味着，在今(jin)年的(de)政府(fu)工作报告中(zhong)，机器人或将成为重中(zhong)之重，上(shang)升至国家战略高度。
与此同时，全国各地都在发力AI和机器人，北京、上(shang)海、深圳、山东、安徽等都已出(chu)台(tai)了支撑机器人发展的(de)政策。
昨日(ri)，深圳市发布《深圳市加快打造人工智能(neng)先锋城市行动计划(2025—2026年)》。
其中(zhong)提出(chu)，到2027年，在机器人关键核心零部件、AI芯片、人工智能(neng)与机器人融(rong)合技术、多模态感知技术、高精度运动控制技术、灵巧操作技术等方(fang)面取得突破(po)。新增培育(yu)估值过百亿企业10家以上(shang)、营收超十亿企业20家以上(shang)，实现十亿级应用场(chang)景落地50个以上(shang)，关联产业规模达(da)到1000亿元以上(shang)，具身智能(neng)机器人产业集(ji)群(qun)相关企业超过1200家。
投资上(shang)，东吴证券认为，机器人当前类比2014年电动车，即将量产，开启10年产业大周(zhou)期，强烈看好板块。最看好三个方(fang)向：1）绑定(ding)特(te)斯(si)拉、英(ying)伟达(da)、HUAWEI、宇树等龙头的(de)供(gong)应链，2）壁垒最高的(de)核心环节，滚柱丝杠>传感器>谐波减(jian)速器>空心杯电机，3）产业趋势和方(fang)向，比如(ru)灵巧手、传感器的(de)方(fang)案变化。
1）T链：首推确定(ding)性龙头双(shuang)环传动，关注北特(te)科技、浙江荣泰、五洲新春、斯(si)菱股(gu)份、大业股(gu)份、震裕科技等；2）HW及国产链：推荐雷赛智能(neng)、赛力斯(si)、富临精工，关注兆威机电、蓝黛(dai)科技、禾川科技、豪能(neng)股(gu)份、科力尔、埃夫特(te)、拓斯(si)达(da)等。
3）NV链：推荐伟创电气、科达(da)利等。
4）宇树：推荐曼恩斯(si)特(te)，关注长盛轴承、卧龙电驱、奥比中(zhong)光。
5）整机：优必(bi)选、汇川技术。
2）HW及国产链：推荐雷赛智能(neng)、赛力斯(si)、富临精工，关注兆威机电、蓝黛(dai)科技、禾川科技、豪能(neng)股(gu)份、科力尔、埃夫特(te)、拓斯(si)达(da)等。
3）NV链：推荐伟创电气、科达(da)利等。
4）宇树：推荐曼恩斯(si)特(te)，关注长盛轴承、卧龙电驱、奥比中(zhong)光。
5）整机：优必(bi)选、汇川技术。
今(jin)年以来，机器人板块持续受到资金的(de)追捧，涌现了多只翻倍(bei)股(gu)。
具体来看，万达(da)轴承年内累(lei)计涨超340%，天和磁(ci)材累(lei)计涨超227%，骏创科技累(lei)计涨超170%，杭齿(chi)前进累(lei)计涨超134%，汉威科技累(lei)计涨超113%，兆威机电累(lei)计涨超100%。
股(gu)价(jia)飙涨之后，昨日(ri)，万达(da)轴承发布股(gu)票异动公告，称近期企业股(gu)价(jia)短期涨幅过大，明(ming)显偏离(li)市场(chang)走(zou)势，存在市场(chang)情绪过热(re)的(de)风险。
同时，万达(da)轴承还澄清，企业尚未与下游人形机器人相关企业建立合作关 系，无(wu)相关营业收入。
过去几年来，万达(da)轴承持续在工业机器人领域投 入，积极推进工业机器人专用轴承研发及市场(chang)拓展工作，努(nu)力提升机器人板块业务收入。
目前来看，机器人和AI依然是市场(chang)主线，虽然短期存在上(shang)涨过多后的(de)回调风险，但不论是政策上(shang)，还是技术和企业发展，都处于飞速发展接收端，长期看好。