中国(guo)网财经2月14日讯(xun) 近日，国(guo)网英(ying)大股份有限企业(证券代码：600517.SH)收到上(shang)海证券交易所通报批评，原因是其控股子企业英(ying)大国(guo)际信托有限责任企业(简称(cheng)“英(ying)大信托”)的一系(xi)列违规操作，严重影响了国(guo)网英(ying)大信息披露的准确(que)性与完整性。
2020年12月29日，英(ying)大信托管理的鼎鑫8号和联赢(ying)8号信托项目长期违约，债务(wu)人(ren)无力偿付，增信措施有限，且鼎鑫8号底层资产不实，追偿难(nan)度极(ji)大。在此情(qing)况下，英(ying)大信托以自有资金5.55亿元，通过与资产管理机构设(she)立多层嵌套SPV，虚(xu)假收购两项目，实则为先行兑付信托投资人(ren)，承继项目权(quan)益与风险。2020年英(ying)大信托将出资全额确(que)认为交易性金融资产，2021年计提减(jian)值4.998亿元，减(jian)值比例90.05%，2022年计提减(jian)值5520万元，累计减(jian)值比例达100%。
上(shang)述行为导致国(guo)网英(ying)大2020年财务(wu)报告(gao)少记(ji)损失(shi)5.55亿元，虚(xu)增当年利润总额5.55亿元；2021年财务(wu)报告(gao)虚(xu)增公允价(jia)值变动损失(shi)和虚(xu)减(jian)利润总额各4.998亿元，严重违反(fan)企业会计准则信息质量可(ke)靠性要求。
据相关公告(gao)，2019年，国(guo)网英(ying)大向控股股东(dong)国(guo)网英(ying)大国(guo)际控股集团有限企业等发(fa)行股份购买英(ying)大信托73.49%股权(quan)时，重组报告(gao)书(shu)公开载明资产瑕疵担(dan)保(bao)责任。2020年12月29日，英(ying)大信托赔付鼎鑫8号委托人(ren)5.15亿元，2021年3月26日，据北(bei)京仲裁委裁决(jue)赔付塑力项目委托人(ren)2.22亿元。英(ying)大信托塑力项目和鼎鑫8号底层资产虚(xu)假、审(shen)核失(shi)职、业已赔付、责任明确(que)，符合重大资产重组公开承诺的资产瑕疵担(dan)保(bao)情(qing)形(xing)。然而，国(guo)网英(ying)大2020-2022年年报均隐瞒该重大资产重组公开承诺履行情(qing)况。
上(shang)海证券交易所纪律处(chu)分委员会认定，国(guo)网英(ying)大年度定期报告(gao)财务(wu)数(shu)据披露不准确(que)，隐瞒重大资产重组公开承诺履行情(qing)况，损害投资者(zhe)知情(qing)权(quan)，违反(fan)相关规定。国(guo)网英(ying)大虽提出异议，但交易所认为其申辩理由不成(cheng)立，最终决(jue)定对国(guo)网英(ying)大予以通报批评，并通报中国(guo)证监会，记(ji)入证券期货市(shi)场诚信档案数(shu)据库。
针对公告(gao)中提及(ji)的英(ying)大信托相关违规操作问(wen)题(ti)，记(ji)者(zhe)拨打其官方联系(xi)电话(hua)进行询问(wen)，接听(ting)人(ren)员称(cheng)会安排相关人(ren)员予以回复，截至发(fa)稿，记(ji)者(zhe)未(wei)收到英(ying)大信托方面的任何回应(ying) 。
中国(guo)企业资本联盟副理事长柏文喜在接受(shou)记(ji)者(zhe)采(cai)访时表示，多层嵌套SPV结构合理时可(ke)分散风险、优化(hua)资金配置、满足特定客户需求，但英(ying)大信托违规利用该结构虚(xu)假收购掩盖问(wen)题(ti)、规避监管。这反(fan)映出监管存在漏洞，穿透式监管难(nan)，信息披露要求不足，业务(wu)操作规范不完善(shan)。面对项目违约风险，英(ying)大信托忽视投资者(zhe)知情(qing)权(quan)，风险承担(dan)不合理，合规意识淡薄(bao)。正确(que)做法应(ying)是及(ji)时披露信息、积极(ji)追偿处(chu)置、合理安排兑付、加强(qiang)与投资者(zhe)沟(gou)通。此外，完善(shan)内部审(shen)核机制(zhi)需强(qiang)化(hua)尽职调查、多部门协同审(shen)核、持(chi)续监控评估、建立责任追究制(zhi)度；完善(shan)信息披露制(zhi)度要细化(hua)披露内容、加强(qiang)披露频率、提高披露透明度、建立反(fan)馈机制(zhi)；加强(qiang)行业自律需信托行业协会制(zhi)定更严格细化(hua)的自律规则。
一位业内人(ren)士也指出，信托企业应(ying)成(cheng)立独立审(shen)核部门，建立风险评估机制(zhi)，强(qiang)化(hua)合规意识，制(zhi)定信息披露政策，确(que)保(bao)信托业务(wu)合法合规开展，维护市(shi)场秩序和行业形(xing)象。
尽管英(ying)大信托存在上(shang)述违规操作，但在经营业绩方面却(que)表现亮眼。数(shu)据显示，英(ying)大信托已连续3年实现营收与净利润双双增长。2022年，其营业收入达21.61亿元，同比增长13.25%；净利润为14亿元，同比增长13.45%。2023年，营业收入增长至25.76亿元，同比增长19.16%；净利润达16.08亿元，同比增长14.83%。2024年，营业收入攀升至29.89亿元，同比增长16.03%；净利润为18.02亿元，同比增长12.06%。其中，2024年信托手续费及(ji)佣金收入高达29.17亿元。
英(ying)大信托在其年报中曾表示，其秉承“根植主(zhu)业、服务(wu)实业、以融促产、创造价(jia)值”的定位，在电力行业产融结合方面表现突出，成(cheng)为信托行业专业化(hua)发(fa)展标杆。其立足产业金融发(fa)展逻辑，构建“2+3+N”转型(xing)路径，搭建“5+7”展业布局，大力支撑(chi)“南水北(bei)调”“东(dong)电西送”等国(guo)家重点工程，还助(zhu)力合作企业科技(ji)创新。
上(shang)述业内人(ren)士向记(ji)者(zhe)表示，此次事件为信托行业敲响警钟，合规经营与信息披露的重要性不言而喻。未(wei)来，国(guo)网英(ying)大及(ji)英(ying)大信托如何在保(bao)持(chi)良好业绩的同时完成(cheng)整改，信托行业又将如何完善(shan)监管与自律，中国(guo)网财经将持(chi)续关注。